แนวคิดและหลักการ
ESG เป็นแนวคิดการลงทุนที่พิจารณาปัจจัยด้านสิ่งแวดล้อม (Environmental) สังคม (Social) และธรรมาภิบาล (Governance) ควบคู่ไปกับผลตอบแทนทางการเงิน การลงทุนรูปแบบนี้เติบโตอย่างรวดเร็วในทศวรรษที่ผ่านมา เนื่องจากนักลงทุนทั่วโลกตระหนักถึงความสำคัญของการพัฒนาที่ยั่งยืนและความรับผิดชอบต่อสังคม บริษัทที่มีคะแนน ESG สูงมักมีการบริหารความเสี่ยงที่ดีและมีความยั่งยืนในการดำเนินธุรกิจ
การประเมินและการคัดเลือกหุ้น
การลงทุนแบบ ESG ต้องอาศัยการวิเคราะห์ข้อมูลที่ซับซ้อน มีการพิจารณาปัจจัยหลายด้าน เช่น การปล่อยก๊าซเรือนกระจก การใช้พลังงานสะอาด นโยบายด้านแรงงาน การมีส่วนร่วมกับชุมชน และความโปร่งใสในการบริหาร สถาบันจัดอันดับและบริษัทวิจัยได้พัฒนาเครื่องมือและดัชนีเฉพาะสำหรับการประเมิน ESG เพื่อช่วยนักลงทุนในการตัดสินใจ
ผลตอบแทนและความเสี่ยง
งานวิจัยหลายชิ้นแสดงให้เห็นว่าการลงทุนในหุ้น ESG สามารถให้ผลตอบแทนที่ดีไม่แพ้การลงทุนแบบดั้งเดิม และในบางกรณีอาจให้ผลตอบแทนที่ดีกว่า โดยเฉพาะในระยะยาว เนื่องจากบริษัทเหล่านี้มักมีความเสี่ยงด้านชื่อเสียงและกฎระเบียบที่ต่ำกว่า อีกทั้งยังมีความสามารถในการปรับตัวต่อการเปลี่ยนแปลงของสภาพแวดล้อมทางธุรกิจได้ดีกว่า
แนวโน้มในอนาคต
การลงทุนแบบ ESG มีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง โดยได้รับแรงหนุนจากกฎระเบียบที่เข้มงวดขึ้น ความต้องการของผู้บริโภคที่ใส่ใจสิ่งแวดล้อม และการผลักดันจากนักลงทุนสถาบัน คาดว่าในอนาคต การพิจารณาปัจจัย ESG จะกลายเป็นมาตรฐานในการลงทุน และบริษัทต่างๆ จะต้องปรับตัวเพื่อตอบสนองต่อเกณฑ์ด้านความยั่งยืนที่เข้มงวดมากขึ้น รวมถึงการพัฒนานวัตกรรมและโมเดลธุรกิจที่เป็นมิตรต่อสิ่งแวดล้อมและสังคม Shutdown123